خيارات التداول في الوقت ذات قيمة تعريف

القيمة الجوهرية القيمة الجوهرية - التعريف القيمة المدمجة في خيارات المال. القيمة الجوهرية - المقدمة القيمة الجوهرية والقيمة الخارجية هما العنصران اللذان يشكلان سعر خيار الأسهم. القيمة الجوهرية، أو التي تعرف أحيانا باسم القيمة الأساسية، هي القيمة التي لا تزال في خيار عندما تناقصت كل قيمته الخارجية بسبب تضاؤل ​​الوقت. وهي القيمة الفعلية للأسهم التي تم بناؤها في سعر الخيار. فهم ما هي القيمة الجوهرية وكيف أنها تشكل سعر خيار الأسهم هو المعرفة الأساسية أن أي شخص يريد أن يبدأ تداول الخيارات يجب أن يكون. يجب أن يوضح هذا البرنامج التعليمي بالتفصيل ما هي القيمة الجوهرية، وكيف أنه مهم وكيف يتم حسابه. إكسبلوسيف أوبتيونس تراينينغ مينتور معرفة كيف يحصل طلابي أكثر من 43 الربح لكل التجارة، بثقة، خيارات التداول في سوق الولايات المتحدة حتى في الركود ما هي القيمة الجوهرية للخيارات القيمة الجوهرية للخيارات هي قيمة المخزون الأساسي الذي يتم تضمينه في سعر الخيار. في الواقع، خيارات التجار شراء خيارات الأسهم من أجل تلك الخيارات اكتساب قيمة جوهرية (طويلة استدعاء أو وضع خيارات طويلة استراتيجية التداول). عند شراء خيارات الاتصال. يمكنك القيام بذلك لأنك ترغب في الربح عندما ترتفع الأسهم. عندما يتحرك السهم أعلى وأعلى، المزيد والمزيد من قيمة الأسهم يحصل في صلب سعر الخيار في شكل قيمة جوهرية. على سبيل المثال، يتم تداول آبل في 100 اليوم واشترت آبلز 100 سعر المكالمة خيارات الإضراب. إذا آبل يرتفع إلى 150 عند انتهاء خيارات المكالمة، وخيارات المكالمة 100 ضربة سيكون يستحق 50 لأنها تسمح لك لشراء آبل في 100 عندما يتم تداوله في 150. أن 50 هو قيمة جوهرية. وبالمثل، إذا كنت تملك آبل 200 سعر الإضراب وضع الخيارات عندما يتم تداول آبل في 150، فإن تلك الخيارات وضعت أيضا أن يكون 50 قيمة جوهرية لأنها تسمح لك لبيع أسهم آبل في 200 عندما يتم تداولها في 150 فقط. في الأساس، قيمة جوهرية هي القيمة التي سوف تحصل عليها من ممارسة الخاص بك في خيارات المال. كيف هي القيمة الجوهرية محسوبة لفهم تماما مفهوم القيمة الجوهرية، يجب أولا أن يكون فاميلار مع ما هي الخيارات المال. خيارات المال هو مفهوم مهم للغاية في تداول الخيارات ويؤثر بشكل مباشر على كيفية حساب القيمة الجوهرية. يتكون سعر خيار الأسهم من عنصرين القيمة الجوهرية والقيمة الخارجية. القيمة الجوهرية لخيار الأسهم هي القيمة المضمنة بسبب مقدار الخيار في المال. القيمة الخارجية لخيار الأسهم هي الأموال الإضافية التي تدفعها فوق القيمة الجوهرية من أجل امتلاك هذا الخيار. توضح الصورة أدناه مكون السعر لخيار "الاتصال النقدي". سعر السهم في المثال أعلاه هو 10 في حين أن سعر الإضراب لخيار المكالمة هو 9. حيث أن خيار المكالمة يسمح لحاملها بشراء السهم عند 9 عند تداول السهم عند 10، هناك قيمة 1.00 مدمجة أو جوهرية القيمة. على هذا النحو، من أصل السعر الإجمالي 1.30 لخيار المكالمة أعلاه، 1 هو قيمة جوهرية في حين 0.30 هو القيمة الخارجية. من خيارات المال. وهي خيارات بدون قيمة مدمجة، تتألف من قيمة خارجية فقط. باختصار، في خيارات المال تحتوي على كل من القيمة الجوهرية والقيمة الخارجية في حين أن الخروج من خيارات المال تحتوي على قيمة خارجية فقط لأنه لا توجد بنيت في القيمة في الخيار على الإطلاق. جميع الخيارات لها قيمة إكسترينسيك بينما فقط في خيارات المال لها قيمة جوهرية. القيمة الجوهرية ستكون دائما هي نفسها لكل من خيارات النمط الأمريكي وخيارات النمط الأوروبي. فورمولا لحساب القيمة الجوهرية من سترايك السعر والأسعار السعرية القيمة الجوهرية في المال خيارات الاتصال سعر السهم - سعر الإضراب القيمة الجوهرية في المال خيارات الاتصال: على افتراض سعر السهم 10، سعر الإضراب 9، سعر الخيار 1.30 القيمة الجوهرية 10 - 9 1.00 في هذه الحالة، من أصل كامل السعر 1.30، 1.00 هو قيمة جوهرية في حين 0.30 هو قيمة خارجية. القيمة الجوهرية في المال وضع خيارات سعر الإضراب - سعر السهم القيمة الجوهرية في المال خيارات الشراء: بافتراض سعر السهم 10، سعر الإضراب 11، سعر الخيار 1.25 القيمة الجوهرية 11 - 10 1.00 في هذه الحالة، من السعر الكامل من 1.25، 1.00 هو قيمة جوهرية في حين 0.25 هو قيمة إكسترنينيك. كل في المال والخروج من خيارات المال يحتوي فقط القيمة الخارجية وليس قيمة الجوهرية. خصائص القيمة الجوهرية لا تتضاؤل ​​بمرور الوقت خلافا للقيمة الخارجية، لا تنقص القيمة الجوهرية أو تتحلل بمرور الوقت. ويبقى راكدا ما دام السهم الأساسي لا يتحرك. سيتم ترك الخيارات فقط مع قيمتها الجوهرية عند انتهاء صلاحيتها. التغييرات مع القيمة الأساسية الأسهم الأساسية تتغير عندما يتحرك السهم الأساسي. وتزداد القيمة الجوهرية كلما زاد المخزون الأساسي أكثر فأكثر في المال والقيمة الجوهرية تصبح صفرا عندما ينتقل المخزون الأساسي من المال. القیمة الجوھریة لخیارات المکالمات ووضع الخیارات تزید القیمة الجوھریة لخیارات المکالمة مع ارتفاع المخزون فوق سعر الإضراب لخیارات المکالمة. وتزداد القيمة الجوهرية لخيارات الشراء كلما انخفض السهم دون سعر الإضراب للخيارات المعروضة. أسئلة القيمة الجوهرية أوبيتيونس ديفيند جميع عقود الخيارات التي من نفس النوع والأسلوب وتغطي نفس الضمان الأساسي يشار إليها على أنها فئة من الخيارات. ويشار إلى جميع الخيارات من نفس الفئة التي لديها أيضا نفس وحدة التجارة في نفس سعر الإضراب وتاريخ انتهاء الصلاحية على أنها سلسلة الخيار. تنويه: يناقش هذا الموقع الخيارات المتداولة في البورصة الصادرة عن شركة مقاصة الخيارات. لا یوجد أي بیان علی ھذا الموقع یفسر علی أنھ توصیة لشراء أو بیع ضمان أو تقدیم المشورة الاستثماریة. الخيارات تنطوي على مخاطر وليست مناسبة لجميع المستثمرين. قبل شراء أو بيع خيار، يجب على الشخص الحصول على ومراجعة نسخة من خصائص ومخاطر الخيارات الموحدة التي نشرتها شركة المقاصة الخيارات. يمكن الحصول على نسخ من الوسيط الخاص بك واحدة من التبادلات شركة المقاصة الخيارات في واحد شمال واكر محرك، جناح 500، شيكاغو، إيل 60606 عن طريق الاتصال 1-888-أوبتيونس أو عن طريق زيارة 888options. إن أي إستراتيجيات يتم مناقشتها، بما في ذلك الأمثلة باستخدام الأوراق المالية الفعلية وبيانات الأسعار، هي لأغراض التوضيح والتعليم فقط، ولا ينبغي تفسيرها على أنها تأييد أو توصية أو التماس لشراء أو بيع الأوراق المالية. الحصول على أسعار الخيارات أدخل اسم الشركة أو الرمز أدناه لعرض خياراتها سلسلة ورقة: في الوقت الحقيقي بعد ساعات ما قبل السوق أخبار فلاش اقتباس ملخص اقتباس الرسوم البيانية التفاعلية الإعداد الافتراضي يرجى ملاحظة أنه بمجرد إجراء اختيارك، فإنه سيتم تطبيق على جميع الزيارات المستقبلية إلى بورصة ناسداك. إذا كنت مهتما في أي وقت بالعودة إلى الإعدادات الافتراضية، يرجى تحديد الإعداد الافتراضي أعلاه. إذا كان لديك أي أسئلة أو واجهت أي مشاكل في تغيير الإعدادات الافتراضية الخاصة بك، يرجى البريد الإلكتروني إسفيدباكناسداك. الرجاء تأكيد اختيارك: لقد اخترت تغيير الإعداد الافتراضي الخاص بك للبحث اقتباس. ستصبح الآن الصفحة المستهدفة الافتراضية ما لم تغير التهيئة مرة أخرى، أو تحذف ملفات تعريف الارتباط. هل أنت متأكد من رغبتك في تغيير إعداداتك لدينا تفضيل أن نسأل الرجاء تعطيل مانع الإعلانات (أو تحديث إعداداتك لضمان تمكين جافا سكريبت وملفات تعريف الارتباط)، حتى نتمكن من الاستمرار في تزويدك بأول أخبار السوق والبيانات التي قد تتوقعها منا. قيمة الوقت ما هو قيمة الوقت الجزء من علاوة الخيارات التي تعزى إلى مقدار الوقت المتبقي حتى انتهاء عقد الخيار. ويتكون قسط الخيارات من عنصرين: قيمته الجوهرية وقيمته الزمنية. القيمة الجوهرية هي الفرق بين سعر الأساس (على سبيل المثال، المخزون الأساسي أو السلع الأساسية) وسعر الإضراب للخيار. ويشار إلى أي قسط يتجاوز القيمة الذاتية للخيارات بقيمته الزمنية. هبوط السعر قيمة السعر (أو تكلفته) هو مبلغ من المال يعرف بالعلاوة. يدفع المشتري خيار هذا القسط إلى بائع الخيار مقابل الحق الممنوح من قبل الخيار: الخيار (الخيار) لممارسة الخيار أو السماح لها أن تنتهي لا قيمة له. قسط يساوي القيمة الجوهرية بالإضافة إلى قيمة الوقت الخيارات. القيمة الجوهرية لخيار المكالمة تساوي السعر الأساسي مطروحا منه سعر الإضراب القيمة الفعلية لخيار وضع تساوي سعر الإضراب مطروحا منه السعر الأساسي. القيمة الزمنية للخيارات تساوي قسطها (تكلفة الخيار) مطروحا منه قيمتها الجوهرية (الفرق بين سعر الإضراب وسعر السعر الأساسي). وكقاعدة عامة، كلما زاد الوقت المتبقي حتى انتهاء الصلاحية، كلما زادت قيمة الوقت للخيار. وذلك لأن المستثمرين على استعداد لدفع قسط أعلى لمزيد من الوقت منذ العقد سوف يكون أطول لتصبح مربحة بسبب تحرك إيجابي في الكامنة. وبصفة عامة، يفقد الخيار ثلث قيمته الزمنية خلال النصف الأول من عمره، والثلثين المتبقيين من قيمته الزمنية خلال النصف الثاني. تنخفض قيمة الوقت بمرور الوقت، وتتحلل في النهاية إلى الصفر عند انتهاء الصلاحية، وهي ظاهرة تعرف باسم تسوس الوقت.